3月1日，湖北宜化（000422）获华安证券（600909）买入评级，近一个月湖北宜化获得4份研报关注。 研报预计公司2023-2025年归母净利润分别为6.29、9.32、13.68亿元，同比增速为-70.9%、48.1%、46.8%，2023-2025年业绩较前值分别下调67.48%、57.13%、51.18%。对应PE分别为17、12、8倍。研报认为，湖北宜化第三季度业绩环比改善，新产能投产打开成长空间。全球化肥景气度有望延续，新项目投产在即。未来公司业绩仍有成长空间。 风险提示：（1）项目投产进度不及预期；（2）原材料价格大幅波动；（3）相关政策变动风险；（4）国际贸易风险。 |
